Мелкоби́тый. Пишется слитно в составе термина. Мелкоби́тый щебень.
Мелко би́тый. Пишется раздельно — сочетание наречия с причастием. Стекло, мелко битое.
Розенталь Д. Э. Теленкова М. А. Словарь трудностей русского языка. М.: Айрис-Пресс, 2003. С. 324.